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rho是什么意思

更新时间: 2020-09-26 00:00:00

rho是用以衡量利率转变对期权价值影响的指针,市场为期权定价时,往往采用期货价,而非现货价。期货价包含现货价及持有成本。持有成本即标的证券在截至期权合约到期日前的总融资成本,而融资成本则主要受利率所影响。

Rho是用作计算普遍利率水平转变对期权价格的影响。由于香港的权证以短期为主,期权投资者可能会因期权对利率敏感度并不大,而较少留意这方面资料,但随着市场对利率走势的关注程度日渐提高,若出现利率大幅上升的话,则期权价值仍会受到利率转变的直接影响。

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